Katalog Moravskoslezské vědecké knihovny v Ostravě

Úplné zobrazení záznamu

Toto je statický export z katalogu ze dne 18.11.2023. Zobrazit aktuální podobu v katalogu.

Formát Článek Hlavní záhlaví Tsiaras, Konstantinos Název Contagion in Crude Oil Futures Market and 3Y, 4Y and 5Y CDS Markets for the PostGlobal Financial Crisis Period: A Multivariate GARCH-cDCC Approach / Konstantinos Tsiaras Popis (rozsah) Ilustrace Typ obsahu text Ext.odkaz   Plný text  EXEMPLÁŘE Všechny jednotky Zdroj.dokument Ekonomická revue. -- Ročník 22, číslo 1, (2019), strana 5-14. -- ISSN 1212-3951 Poznámka Obsahuje bibliografii Abstrakt This paper seeks to investigate the time-varying conditional correlations to the crude oil futures contract returns and the private Credit Default Swap market returns of Germany and France. We employ a dynamic conditional correlation (DCC) Generalized Auto Regressive Conditional Heteroskedasticity (GARCH) model to find potential contagion effects between the markets. The time under investigation is the 2011±2018 period. We focus on the CDSs of the biggest banks in Germany and France, namel\: Sociptp Gpnprale and Deutsche Bank AG, using 3-, 4- and 5- year maturity CDSs. Empirical results show an increase in conditional correlation or contagion for the following pairs of markets: Sociptp Gpnprale CDS 3Y-Crude oil futures; Sociptp Gpnprale CDS 4Y-Crude oil futures; and Sociptp Gpnprale CDS 5Y-Crude oil futures for two periods (10/2014±12/2014 and 04/2017±11/2017). The results are of interest to policymakers who provide regulations for the CDS markets.. Předmět. heslo světová ekonomika finanční trhy finanční deriváty futures ropná politika modelování a simulace korelační analýza Klíčová slova * finanční nákaza * modely dynamické podmíněné korelace Skupina Konspektu 336.7 - Finance MDT 336.7 519.2 Systém. číslo 006510095

© 2005-2023 Ex Libris, Moravskoslezská vědecká knihovna v Ostravě